우리금융 "고금리 '뉴노멀' 진입...연금·보험 통한 노후 대비 자산관리 중요"

우리금융그룹 15일 '우리파이낸스포럼' 개최

"고금리 '뉴노멀'…투자 전략 재편 필요한 시점"

"개인형 퇴직연금(IRP) 등 노후 대비 전략 중요"

김성규 우리자산운용 팀장이 15일 서울 중구 우리은행 본점에서 열린 '우리파이낸스포럼'에서 발표를 하고 있다. [사진=김윤섭 기자]

중동발(發) 지정학적 리스크가 경제 불확실성을 높이고 있는 가운데 고금리·고환율이 '뉴노멀'로 자리 잡고 있다는 분석이 나왔다. 글로벌 공급망 변화와 재정 지출 확대 등 현재의 금리 상승이 구조적 요인에 기반한 만큼 금리 인하기로 진입하기 어렵다는 것이다. 

김성규 우리자산운용 팀장은 15일 서울 중국 우리은행 본점에서 열린 '우리파이낸스포럼'에서 발표자로 나서 "고금리 기조 속 시장 환경 변화에 따른 투자 전략 재편 필요성이 높아지고 있다"고 진단했다.

김성규 팀장은 글로벌 공급망 변화와 재정 지출 확대 등을 금리 상승의 원인으로 꼽으며, 고금리 환경이 장기화되는 뉴노멀 가능성을 제기했다. 주요국에서 금리가 경제성장률을 상회하는 고금리 구간이 확대되며 기존 금융 시장의 공식이 흔들리고 있다는 것이다.

그는 "과거와 달리 경제 성장률을 기준으로 형성됐던 금리가 이제는 성장률을 상회하는 경우가 늘고 있다"며 "쉽게 말해 내가 버는 돈보다 금리 이자가 더 높은 고통스러운 시대에 진입한 것"이라고 말했다.

이어 "각국의 보호무역 강화, 공급망 재편, 전쟁에 따른 에너지 가격 상승으로 물가가 쉽게 잡히지 않는다"며 "재정 확대 기조와 이로 인한 국채 발행 증가 등이 금리 상승 압력으로 작용하고 있는 상황"이라고 설명했다.

이에 따라 과거처럼 금리 하락을 예상한 단기적 투자가 아닌 변동성 장세에 대응하기 위한 안정적 수익 확보가 중요하다고 강조했다. 김 팀장은 "이자 수익을 안정적으로 확보하는 전략이 매우 중요해졌다"며 "금리가 어디로 갈지 모르는 시대에는 어떤 상황에서도 이자가 꼬박꼬박 들어오는 포트폴리오를 짜야 한다"고 말했다.

지정학적 리스크로 인해 시장 불확실성이 커진 상황에서 안정적 노후자산 확보를 위한 개인형 퇴직연금(IRP)의 중요성도 제기됐다. IRP는 근로자가 재직 중 자율적으로 가입하거나 퇴직 시 받은 퇴직급여를 운용해 노후 자금으로 활용하는 '절세 계좌'다.

발표를 맡은 주현지 우리은행 연금사업부 대리는 퇴직연금 시장이 향후 1000조원 규모로 성장할 것으로 전망했다. 고령화에 따른 구조적 확대를 가장 큰 배경으로 꼽았다.

주 대리는 "퇴직연금 시장에서 개인형 IRP가 가장 빠른 성장세를 보이고 있다"며 "은퇴 인구 증가와 연금 수령 인구 비중 확대가 가속화되면서 연금 시장이 금융 핵심 영역으로 자리 잡고 있다"고 말했다.

주 대리는 IRP가 은퇴 이후 안정적인 현금 확보는 물론 절세 효과까지 얻을 수 있는 만큼 적극적으로 활용해야 한다고 강조했다.

그는 "IRP는 연간 최대 1800만원까지 납입이 가능하며, 그 중 최대 900만원까지 연말정산 시 세액공제를 받을 수 있다"며 "소득 수준에 따라 최대 16.5%의 세액공제 혜택이 적용된다"고 설명했다.

그러면서 "세액공제뿐 아니라 퇴직금을 IRP로 수령할 경우 세금을 즉시 납부하지 않고 수령·운용할 수 있어 투자 원금이 커지는 효과도 기대할 수 있다"고 말했다.

고령화가 심화하는 상황에서 보험을 통한 노후 대비에 나서야 한다는 제언도 나왔다. 신재식 동양생명 부장은 "고령층 증가로 보험금 지급은 늘어나는 반면 신규 가입자는 감소하는 구조가 나타나고 있다"며 "의료 기술 발전으로 보험금 청구 규모도 확대되고 있어 이에 따라 노후 의료비와 생활비를 동시에 대비할 필요성이 커지고 있다"고 했다.